Proposta do consórcio japonês acirra a guerra de lances e transforma a aquisição da empresa de leasing em uma batalha de quatro vias.

A FleetPartners Group, provedora australiana de gestão de frotas e leasing de veículos, anunciou que recebeu uma nova proposta de aquisição de um consórcio liderado pela japonesa Sumitomo Corp. A oferta avalia a companhia australiana em 813,1 milhões de dólares australianos (cerca de US$ 582,3 milhões), confirmando o forte apetite de investidores estrangeiros pelo mercado corporativo da Austrália.

A Nova Oferta Japonesa

O consórcio, composto pela trading Sumitomo e pela Sumitomo Mitsui Auto Service (SMAS), propôs o pagamento de A$ 3,85 por ação em dinheiro. Esse valor representa um prêmio de 34% em relação ao preço de fechamento das ações em 31 de julho de 2026, momento anterior ao início da atual guerra de ofertas.

A proposta é indicativa e não vinculativa, contendo condições padronizadas, como a exigência de que a FleetPartners não anuncie ou pague novos dividendos durante as negociações.

Uma Batalha de Quatro Vias

A entrada da Sumitomo esquenta de vez o mercado e transforma a disputa pela FleetPartners em uma concorrência acirrada envolvendo quatro grandes players. Atualmente, o conselho da empresa australiana tem as seguintes propostas na mesa:

• SG Fleet: Apoiada pela gigante de private equity Pacific Equity Partners (PEP), apresentou recentemente a oferta mais alta até o momento: A$ 4,00 por ação.
• Consórcio Sumitomo: Nova oferta de A$ 3,85 por ação.
• Element Fleet Management (Canadá): Oferta de A$ 3,80 por ação.
• ORIX Corporation (Japão): Oferta de A$ 3,80 por ação.

O mercado financeiro reagiu fortemente a essa intensa disputa. Desde que a SG Fleet fez sua primeira aproximação no início de agosto, as ações da FleetPartners acumularam uma alta de quase 50%.

O Atrativo da FleetPartners

O que está atraindo tantos compradores internacionais? O principal motor desse interesse é o forte crescimento da vertical de novated leasing da companhia. Trata-se de uma modalidade de financiamento de veículos realizada por meio de descontos na folha de pagamento do empregador, o que proporciona deduções e vantagens fiscais significativas para os funcionários.

Impulsionado por novos incentivos do governo australiano para a aquisição de veículos elétricos qualificados, projeta-se que esse segmento passe a responder por quase 20% de todo o lucro operacional da FleetPartners a partir do atual ano fiscal.

Próximos Passos e Due Diligence

O Conselho de Administração da FleetPartners informou que concederá à Sumitomo acesso inicial e limitado aos seus dados para a realização de uma due diligence (auditoria) comercial e financeira, mediante a assinatura de um acordo de confidencialidade — a mesma cortesia e transparência já estendidas aos outros três licitantes.

A companhia orientou que seus acionistas não precisam tomar nenhuma ação no momento, ressaltando que não há garantias de que as negociações resultarão em um acordo de venda definitivo. O conselho continuará avaliando todas as opções em paralelo para determinar qual transação oferece o melhor valor estratégico e financeiro.